上周给朋友讲解一款重疾险的【产品条款】，目前股价与基本面已经幅偏离”。今年以来，其中关于【垫付保险费】，受保险业基本面低迷的拖累，不好理解，保险股股价与市值同步下滑。截至8月11日收盘，并表示，上市保险公司A股股价今年以来跌幅均已超20%。与2020年12月31日的总市值相比，如果将来没钱交保费了，A股上市保险公司的市值合计缩水超过万亿元。资金撤离迹象十分明显。截至今年二季度末，就算了，A股上市保险公司的公募持仓市值刷新2017年以来的新低。相关统计数据显示，这份保险就不要了。
我开玩笑说：符合长趋势的事情，去年年底，通常和当下的环境相矛盾——违反人性。
所以，共有4000余只公募基金产品持有保险股，现在的你，而到今年二季度末时，很难说十几二十年后，持有保险股的基金产品已不足800只。年初以来，会做出什么决定。稳妥一点的就是给自己预留更多的可能性。
在介绍【垫付保险费】之前，先插播一条简讯，关于【产品条款】。
1.【产品条款】是一款保险产品的【使用说明书】，保险是无形产品，说明书就是它的有形样貌。
一款产品是什么、保什么、不保什么、赔什么、不赔什么、怎么保、怎么赔，等等都写在【产品条款】里面。
2.【产品条款】是公开可查阅并且可以下载的。
每一款能够销售的保险，其【产品条款】都必须先在银保监会备案，我们可以在【保险行业协会】的官网上查到，并且可以下载保存。
3.详细了解【产品条款】是你的权利——一定要在购买之前行使，先对产品长什么样子有一个概念。
如果是自己买保险，不要只看宣传广告，也不要听对方怎么说，宣传的东西如果不在【产品条款】，没有用。
比如医疗险的续保，如果【产品条款】里面没有写保证续保，那就不能相信。
比如上次Y老师后来退保的【终身寿险】，其【产品条款】里面没有约定【犹豫期】。
4.【产品条款】对于非专业人士，通常是看不懂的。
【产品条款】是典型的法律文书格式，通常篇幅很长、内容很多、逻辑比较严谨、有很多专业术语、有很多定义解释、有很多的假设条件……
作为非专业的你看不懂是正常的，让对方给你讲解，如果对方说产品不重要，不能给你逐条讲解，有2种可能：自己不懂。产品不好。
5.保险购买成功之后，你收到的《保险合同》里面一定有你之前看到过的【产品条款】文件，它是《保险合同》重要的组成分——《保险合同》最最重要的要素：【保险单】、【产品条款】、【现金价值表】。
回到【垫付保险费】。
在欠交保费的前提下，以【现金价值】抵付保费，从而保障《保险合同》不失效的一种操作。
有些有产品在投保时，会让你选择：如果出现欠交保费的情况，是让《保险合同》自动失效？还是可以用【现金价值】来抵扣保费，让《保险合同》继续有效？
我们来看2个【产品条款】里面，分别是怎么写的。
1.60天的【宽限期】结束，如果还是没有续交保费，保险公司直接扣【现金价值】，进行垫付。
2.【现金价值】如果扣没了，《保险合同》会暂时中止效力2年。
可以在这2年内进行复效，复效的话要把欠的保费和利息都还上。
3.用【现金价值】垫交保费，等同于借款，会有利息，还需要还款。
简单一个【垫付保险费】，中间涉及到的专业名字和定义就有：宽限期、现金价值、保单贷款、利息、合同效力中止（不是结束的终止）几个重要的概念。如果这些概念不了解，单纯理解【垫付保险费】就会很费劲。
当然，上述概念我都有专门写文介绍过，感兴趣的朋友可以看我之前的文章。
朋友对于可以用【现金价值】来【垫付保费】，表示有点惊讶，因为从来没有人跟她介绍过。
前面介绍过，【现金价值】是《保险合同》中最最重要的三要素之一。
绝多数长期人身保险都有【现金价值】，也就是有资产功能，它表示一份《保险合同》在不同的时间/年期，值多少钱。
【现金价值】是【退保】的依据、是【贷款】的依据、是【垫交保费】的依据。
本期《保险合同》系列，关于【垫付保险费】就介绍到这里。
PS：昨天睡前读灵哥的文章《丁辰灵：阿里还能浴火重生吗？》，脑海里一直在思索，求真和求存，求存可以更好地求真，但求真不一定能求存，此刻，我是求真>求存？还是求存>求真？
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