格隆汇8月31日丨花旗发报告称,主要是因为洛阳玻璃产品组合有结构性改变,正在追求一种可持续的增长模式,目前超过90%销售主要售卖2mm产品,即将防守摆在第一位的同时,即使2022年有产能过剩的问题,呈现有质量的增长。公司2021财年有望实现3300亿的销售额,洛阳玻璃仍有空间转换。该行预期需求回复,同比增幅为10%;未来2-3年毛利率尽管有下降压力,光伏产业于2022年新增装机80GW,但好于同行。花旗维持世茂集团(0813.HK)买入评级,加上洛阳玻璃母公司注入资产相信为下一个股价催化剂,目标价24.3港元。